Российские банки: есть кризис или нет? Максим Кваша
Москва, для bbcrussian.com
Российские вкладчики призывам к спокойствию не верят
6 июля перестал проводить платежи и выдавать вклады один из крупнейших банков России - Гута-банк.
Пошли слухи, что это же самое может в ближайшее время произойти со многими финансовыми учреждениями, в том числе еще более крупными.
Напряжение в российском банковском секторе нарастает уже несколько недель. СМИ и эксперты говорят о "кризисе ликвидности" или "кризисе доверия" (что в переводе на обычный язык означает массовое изъятие вкладов).
При этом многие аналитики и, что принципиально важно, власти отказываются признавать наличие кризисной ситуации. Так, 7 июля председатель Центробанка Сергей Игнатьев так и заявил: "Кризиса - нет". Однако одновременно предположил, что в ближайшее время будут приняты срочные меры для смягчения ситуации в банковской сфере.
"Кризис" на ровном месте
Если события действительно перерастут в нечто серьезное, то Россия заслужит место в книге рекордов Гиннесса. Казалось бы, никаких существенных предпосылок для кризиса действительно нет: экономический рост продолжается, конъюнктура благоприятная, доходы населения растут.
Никаких внешних шоков, политическая стабильность (если, конечно, не считать "дела "ЮКОСа" и ожиданий дальнейшей эскалации "борьбы с олигархами") - в общем, ничто не предвещало проблем.
Впрочем, в случае с банковской системой кризис на ровном месте возможен. Достаточно просто подорвать доверие клиентов к банкам, а банков - друг к другу, добиться массового оттока клиентов и вкладов. Ни один, даже самый надежный банк, не сможет устоять, если одновременно закроют свои счета все его клиенты.
В обычной ситуации такого не случается, но если упорно разрушать доверие к банковской системе, рано или поздно слухи превращаются в самоподдерживаемый и саморазвивающийся процесс, и может произойти так называемый bank-run - бегство вкладчиков.
Краткая история
Идеальной российскую банковскую систему мог бы назвать только законченный оптимист.
Проблем в ней более, чем достаточно. Это как чисто банковские - размер капитала и активов, квалификация персонала, технологическая отсталость, так и криминальные проблемы: от мошенничества и отмывания "грязных денег" до обеспечения финансовой инфраструктуры теневой экономики (речь идет о пресловутой "обналичке").
Естественно, что российские власти не раз заявляли о необходимости борьбы с откровенным криминалом и улучшения качества банковской системы вообще.
Председатель ЦБ Сергей Игнатьев: "Кризиса нет!"
Иногда слова не расходились с делами - некоторое время тому назад был закрыт Содбизнесбанк, к которому имелся целый букет претензий: от отмывания "грязных денег" до строительства финансовой пирамиды (на политкорректном языке ЦБР это называлось "несоответствием банковским нормативам").
За ним последовало еще несколько небольших банков.
Параллельно проверки шли в ряде других банков, причем, по словам экспертов, ЦБ достаточно эффективно перекрыл некоторые каналы не вполне законных, но широко распространенных операций.
Естественно, на рынке возникла некоторая нервозность, что немедленно выразилось в росте процентных ставок на рынке межбанковского кредитования и тарифов на некоторые операции.
Закономерная в ситуации неопределенности консервативная реакция - ограничить операции - последовавшая со стороны ряда банков, пользующихся наибольшим доверием, привела к дальнейшему напряжению в некоторых сегментах рынка.
А вот дальше получилось интересно. Сначала среди банкиров, а потом уже и в более широких кругах начали циркулировать некие "черные списки проблемных банков", к которым якобы имеются претензии у ЦБ и комитета по финансовому мониторингу.
Списки были разные, никто и никогда не признал их авторства, но на протяжении нескольких недель кто-то как будто специально поддерживал нервозность.
Принцип "кому выгодно" дает, казалось бы, однозначный ответ - крупным банкам. Неустойчивость мелких провоцирует отток клиентов к крупным. Но и для них раскачивание лодки могло оказаться крайне опасным.
Казалось бы, тут самое время указать в качестве примера на Гута-банк. Но на самом деле здесь ситуация сложнее.
Гута-банк фактически перешел под контроль государства
Гута-банк достаточно долго был мишенью для компрометирующих публикаций и просто слухов, причем, судя по ряду признаков, недовольство этим банком исходило примерно из тех же сфер, что и недовольство "ЮКОСом".
Грубо говоря, власть недовольна тем, что корпорация, основанная на государственные деньги, стала частной.
В пользу того же свидетельствуют события последних дней - контролируемый государством Внешторгбанк пообещал уже зашатавшемуся Гута-банку кредит в 400 миллионов долларов под залог промышленных активов, но в последний момент отказался его выдать - вышиб, так сказать, из-под ног табуретку. А вечером 7 июля при посредничестве ЦБ Внешторгбанк договорился о покупке Гуты. Теперь вкладчикам можно не беспокоиться, зато есть о чем задуматься акционерам других банков.
А вот трудности Альфа-банка вызывают серьезное удивление - не должно быть проблем с ликвидностью у банка с такой клиентской базой, капиталом и высококвалифицированным менеджментом. Впрочем, его руководство прямо указывает на то, что банк стал мишенью заказной кампании. Вице-президент Альфы Александр Гафин так и заявил:"Мы стали жертвой продуманной кампании, и мы знаем, кто это сделал".
Не все так просто
И все же не стоит думать, что нынешние события вызваны только субъективными причинами. Равно как и не стоит говорить об их "внезапности". Если посмотреть на данные денежной статистики, то оказывается, что в сфере денежного обращения в последние месяцы происходили достаточно странные вещи - денежная база снижалась, а денежная масса, наоборот, росла; при этом еще и очень быстро росли депозиты органов государственного управления. Иными словами, на фоне ужесточения денежной политики Центрального банка банковская система продолжала кредитную экспансию. Рано или поздно в такой ситуации кризис ликвидности был почти неминуем.
Что дальше?
Практически нет сомнений, что у ЦБ достаточно возможностей для того, чтобы не допустить неблагоприятного развития ситуации. Можно снизить нормы обязательного резервирования, выдать стабилизационные кредиты, распространить гарантии по вкладам не только на государственные банки, провести серию пиар-акций, в крайнем случае - объявить банковские каникулы.
Тем более, что действительно серьезных проблем в банковской сфере пока нет.
КОММЕНТАРИЙ: Вместо эпиграфа
Один мой близкий родственник любит повторять фразу" Глухим два раза обедню не служат" Итак - некий процесс, называемый "банковский кризис".
Что представляют ныне отечественные 1300 банков?
Большинство из них - карманные. Не имеющие филиалов вовсе, либо имеющие менее 20 филиалов.
Сов.банк. кап. на память- менее 45 млрд. без Сбербанка, что значительно меньше, чем у большинства мировых банков по одному.
Обслуживают холдинги, ФПГ, - то бишь никаким образом не могут учавствовать в предложении населению услуг и бороться за их качество потому что не хотят, умея делать деньги только по наработанным схемам.
Что они делают и в чем суть "банковского кризиса" - они фиксируют прибыль, вытаскивая выданные кредиты( часто навязанные) для того, чтобы вывести их из под вероятного ареста. Подчеркиваю -имменно те банки, которые лишь "банки". Которые не направленны на реальное развитие.
Государство такие учреждения - не нужны вовсе. Ибо само их существование не позволяет развивать банковскую сферу, ибо значительные средства они вытягивают из собственных систем, не имея возможности аккаммулировать по-настоящему значител…
Дальше »»»
Это сообщение редактировалось 02.02.2007 в 11:45